Фондовые рынки сегодня, 7 ноября. В Европе на рынках наблюдается спокойная обстановка, Милан уделяет особое внимание квартальным результатам.
Сегодня завершается неделя взлётов и падений на мировых рынках, отягощённая распродажами акций компаний, связанных с технологиями искусственного интеллекта . Это произошло после того, как акционеры Tesla накануне одобрили огромный бонус генерального директора Илона Маска в размере 1 триллиона долларов на десять лет. На Миланской фондовой бирже все внимание приковано к началу сезона финансовой отчётности, особенно к Banco BPM и Pirelli после публикации их квартальных результатов вчера после закрытия торгов. Эта тенденция продолжится с результатами MPS , превзошедшими ожидания , опубликованными сегодня утром, а также с результатами Unipol , которая также сообщила о сильном росте.
На фоне возобновившихся украинских атак на российские НПЗ, которые приводят к росту цен на сырую нефть , и торговой напряженности между США и Китаем из-за цепочки поставок полупроводников , что способствует повышению уровня неопределенности, среди макроэкономических данных, обсуждаемых сегодня, – внешняя торговля Германии, являющаяся барометром европейского производственного цикла.
Убытки «Ювентуса» сократились до €58,1 млн.
На собрании акционеров было представлено 99,9% акционерного капитала, и была утверждена финансовая отчетность «Ювентуса» за 2025 год, завершившаяся 30 июня. В документе отражен убыток в размере 58,1 млн евро, что значительно меньше, чем в предыдущем финансовом году (199,2 млн евро), в первую очередь благодаря возвращению клуба в Лигу чемпионов УЕФА и увеличению доходов от продажи прав на игроков.
Акции Тима выросли на фондовом рынке на 2%, BofA повышает целевую цену.
На фондовом рынке акции TIM процветают: Bank of America повысил целевую цену акций на 4% с 0,52 евро до 0,54 евро. Аналитики считают, что компания «может превысить свои целевые показатели на 2025, 2026 и 2027 финансовые годы, с учетом пересмотра результатов за 2025 год в сторону повышения. Тем временем, операционная динамика положительная». На Миланской фондовой бирже акции выросли на 2% до 0,49 евро, в то время как основной индекс упал на 0,5%.
Показатели «Милана» в Европе ухудшаются, в центре внимания — MPS и TIM.
Миланская фондовая биржа (-0,7%) снизилась, как и другие европейские рынки. На рынках царит неопределенность в ожидании данных по безработице в США. На Миланской фондовой бирже акции TIM показали положительную динамику (+2,4%). Спред между итальянскими государственными облигациями (BTP) и немецкими облигациями (Bunds) составляет 76 пунктов, а доходность 10-летних итальянских облигаций — 3,42%.
В основном индексе MPS (+2%) продемонстрировала свою мощь после превзошедших ожидания результатов и перспектив на будущее после приобретения Mediobanca (+0,7%). Moncler (+2%) и Snam (+0,7%) также совершили приобретения. Lottomatica (-3,5%) и Prysmian (-3%) резко снизились. Страховой сектор также показал слабые результаты: акции Generali упали на 1,8% после подтверждения рейтинга агентством Fitch, а акции Unipol (-2,5%), несмотря на рост результатов. Акции Diasorin (-1,6%) и Stellantis (-1%) упали, что противоречит тенденции немецких конкурентов, которые видят решение своих проблем с поставками микрочипов.
Honda снижает прогнозы годовой прибыли из-за чипов и пошлин
Постоянный дефицит полупроводников продолжает сказываться на производстве и рентабельности Honda, вынуждая компанию снизить прогноз прибыли на текущий финансовый год. Ожидается, что в финансовом году, заканчивающемся в марте следующего года, чистая прибыль второго по величине автопроизводителя Японии составит 300 миллиардов иен, что эквивалентно примерно 1,69 миллиарда евро, по сравнению с ранее заявленными 420 миллиардами, что означает снижение на 64,1%.
Прогнозы операционной прибыли также снизились с 700 млрд до 550 млрд иен, а выручка сократилась с 21,1 трлн до 20,7 трлн иен. Данные за первую половину финансового года, закончившегося в сентябре, рисуют и без того мрачную картину: чистая прибыль упала на 37%, почти до 312 млрд иен, а операционная прибыль сократилась на 41%.
Значительную роль в ухудшении ситуации сыграла торговая напряженность с Соединенными Штатами: в апреле администрация Трампа повысила пошлины на импорт японских автомобилей с 2,5% до 27,5%, однако затем снизила их до 15% в ходе переговоров, начавшихся в сентябре.
Rheinmetall создает совместное предприятие по производству космических спутников
Немецкий оружейный гигант Rheinmetall в будущем также будет производить космические спутники. В Дюссельдорфе компания объявила о создании совместного предприятия с финской спутниковой компанией Iceye. Штаб-квартира совместного предприятия, получившего название Rheinmetall Iceye Space Solutions, находится в Нойсе, где завод Rheinmetall, выпускающий компоненты для автомобильной промышленности, будет постепенно переоборудован под производство вооружений.
Rheinmetall владеет 60% акций, а финны – 40%. Ожидается, что эксплуатация начнётся к концу года, а первый спутник будет произведен в Нойсе в следующем году. Согласно заявлению группы, это так называемые поисково-спасательные спутники, которые предоставляют высокоточные разведывательные изображения вооружённым силам. Технология предоставлена Iceye, относительно небольшой компанией с 700 сотрудниками, в то время как у Rheinmetall по всему миру около 40 000 сотрудников.
Unipol растет (-1,2%) после публикации отчетности, брокерам не пришлось ждать сюрпризов
Акции Unipol упали на 1,2%, торгуясь около €19,10 после публикации девятимесячных финансовых результатов, опубликованных сегодня утром. Оценка Intermonte была сбалансированной: «Unipol опубликовала результаты, в целом соответствующие ожиданиям, без особых сюрпризов». По данным Equita, компания сообщила о результатах, немного превзошедших ожидания, «в основном благодаря убыткам», а положительный сюрприз до вычета налогов был обусловлен «более высоким чистым финансовым результатом в размере €188 млн против прогнозируемых €79 млн».
Цена на золото превысила 4000 долларов за унцию
Золото вернулось к отметке выше $4000 после медленного старта. Цены выросли незначительно, на 0,01%, до $4007 за унцию после достижения внутридневного максимума в $4014.
Европа слаба на фоне экономики США и квартальных результатов
Европейские фондовые рынки падают после публикации данных по рынку труда США и потенциального влияния решений ФРС о снижении ставки. Рынки остаются волатильными, поскольку сохраняется неопределенность относительно инвестиций в искусственный интеллект и финансовых результатов. Что касается валют, доллар укрепляется по отношению к основным валютам. Евро упал до 1,1537 по отношению к доллару США.
Мадрид (-0,6%) и Лондон (-0,4%) снизились. Париж (+0,03%) и Франкфурт (-0,07%) практически не изменились. На основных фондовых рынках негативное влияние оказали акции коммунальных предприятий (-0,5%), при этом цена на газ упала на 0,4% до 31,41 евро за мегаватт-час. Акции банков (-0,2%) и страховых компаний (-0,5%) показали слабые результаты. Технологический сектор практически не изменился (-0,06%). Энергетический сектор вырос (+0,1%), что соответствует росту цен на нефть. Нефть марки WTI выросла на 1,3% до 60,21 доллара за баррель, а нефть марки Brent – на 1,1% до 64,12 доллара. Автомобильный сектор (+1%) и сектор товаров класса люкс (+0,7%) показали хорошие результаты.
Прибыль Banca Profilo выросла на 30% за первые девять месяцев.
Banca Profilo завершил первые девять месяцев года с консолидированной чистой прибылью, выросшей до 9,4 млн евро (+30,3% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года). Консолидированная чистая выручка составила 50,7 млн евро (-4,4% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года). Благодаря целенаправленной работе по сдерживанию операционных расходов, только в третьем квартале удалось добиться снижения на 10,6%.
Операционная прибыль за вычетом разовых статей составила 10 млн евро (-19% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года) при соотношении расходов к доходам 80,4%. Коэффициент CET1 составил 22,6%. Общий объем клиентских депозитов составил 5,5 млрд евро (-15,7% по сравнению с 31 декабря 2024 года), что в основном связано с уходом банкиров в третьем квартале.
Центральный банк Турции повысил прогноз инфляции до 33% на 2025 год
Центральный банк Турции пересмотрел свой прогноз инфляции на конец 2025 года с 25-29% до 31-33%. Об этом заявил глава банка Фатих Карахан, сообщают турецкие СМИ.
«Хотя процесс дезинфляции, начавшийся с июня 2024 года, в последнее время замедлился, мы обеспечим соответствие инфляции нашим промежуточным целям посредством принятых нами мер. Мы продолжим решительно использовать все инструменты денежно-кредитной политики», — заявил Крахан, представляя в Анкаре последний годовой отчёт по инфляции, которая в октябре достигла 32,87%, что является небольшим снижением по сравнению с предыдущим месяцем, после пика в 75,45% в мае 2024 года.
Ловаглио (Депутат Парламента): «Решение об исключении Mediobanca из листинга включено в новый план»
«С долей акций Mediobanca в свободном обращении в 14% ликвидность акций низкая, но пока рано принимать решение о делистинге Mediobanca; это часть нашего бизнес-плана», — заявил генеральный директор MPS Луиджи Ловаглио в ходе телефонной конференции с аналитиками.
Европа открывается на позитивной ноте, в центре внимания — квартальные результаты
Европейские фондовые рынки открыли торги в плюсе. Основные рынки континента отложили в сторону опасения по поводу инвестиций в искусственный интеллект и сосредоточились на квартальных отчётах. Они также ищут подсказки относительно дальнейших действий центральных банков по снижению процентных ставок. Франкфурт (+0,29%) и Париж (+0,27%) открылись ростом. Лондон (-0,11%) показал слабую динамику.
Милан открывается выше, MPS подпрыгивает
Миланская фондовая биржа демонстрирует ранний рост: индекс FTSE MIB вырос на 0,38 пункта и составил 43 229 пунктов. MPS подскочил на 3,68% после превзошедших ожидания результатов . Среди других банковских компаний акции Intesa Sanpaolo выросли на 0,27%, Unicredit остался на прежнем уровне, а Mediobanca вырос на 2,17%. Акции Unipol упали на 0,33% после публикации квартальных результатов. TIM показала хорошую динамику (+0,94%). Среди промышленных акций Stellantis вырос на 0,63%, а Pirelli – на 0,16%. В секторе энергетики акции Enel снизились на 0,06%, а Eni – на 0,50%.
Вся прибыль MPS выплачивается на купонной основе с «большим буфером капитала».
MPS пообещал направить всю свою прибыль на дивиденды благодаря большому буферу капитала, составляющему 770 пунктов по коэффициенту CET1, что превышает минимальные требования, установленные ЕЦБ. Об этом говорится в отчёте о прибылях сиенского банка. После завершения сделки о поглощении Mediobanca коэффициент CET1 MPS по-прежнему составляет 16,9% (по сравнению с 19,6% на 30 июня 2025 года), в то время как коэффициент общего капитала с полной нагрузкой составляет 19,3% (по сравнению с 21,8% на 30 июня 2025 года и 20,5% на 31 декабря 2024 года). «Эти цифры, — поясняется в записке, — не включают прибыль за отчетный период, предполагая выплату дивидендов в размере до 100% от чистой прибыли группы MPS».
Прибыль Unipol за девять месяцев выросла до 1,23 млрд евро (+48%).
Unipol завершил первые месяцы 2025 года с консолидированной чистой прибылью в размере 1,235 млрд евро, что на 48% больше по сравнению с аналогичным периодом 2024 года, включая вклад банковских инвестиций по состоянию на 30 сентября 2025 года, и с консолидированной чистой прибылью в размере 1,12 млрд евро (+54,7%), включающей в себя вклады Bper и Popolare di Sondrio только до 30 июня.
В отчёте поясняется, что премии по прямому страхованию выросли на 10,8% до 12,6 млрд евро, из которых 6,8 млрд евро поступили от страхования, не связанного со страхованием жизни (+4,5%), и 5,9 млрд евро — от страхования жизни (+19%). Прибыль страховой группы выросла на 45% до 961 млн евро.
Прибыль MPS превзошла ожидания, новый план на 2026 год
Компания MPS завершила первые девять месяцев года с чистой прибылью в размере 1366 млн евро, что на 12,7% меньше, чем за аналогичный период 2024 года. Без учета налоговых льгот (в 2024 году налоговые льготы составили 470 млн евро по сравнению с 78 млн евро в этом году) результат вырос на 17,5%. В третьем квартале прибыль выросла на 16,5% до 474 млн евро, превзойдя ожидания аналитиков в 366 млн евро.
MPS представит свой новый бизнес-план, который будет учитывать приобретение Mediobanca , в первом квартале 2026 года.
Азия закрывается, сомнения относительно технологий продолжаются
Азиатские фондовые рынки закрылись снижением, следуя за Уолл-стрит и под влиянием спада в технологическом секторе. Рынки ставят под сомнение будущее искусственного интеллекта и уровень инвестиций.
Токио закрылся в минусе (-1,19%) на фоне снижения акций Advantest и SoftBank. Что касается валют, курс иены практически не изменился по отношению к доллару: 153,40 и 177 по отношению к евро. Торги продолжались, а акции Гонконга (-0,96%), Шанхая (-0,22%), Шэньчжэня (-0,24%), Сеула (-1,81%) и Мумбаи (-0,24%) также упали.
Экспорт в Китай в октябре упал на 1,1%
Экспорт и импорт Китая резко замедлились в октябре, превысив ожидания, что свидетельствует о неопределенности экономики на фоне вялого потребления и торговой напряженности с США. Согласно данным Таможенного управления Пекина, годовой баланс поставок составил -1,1%, что значительно скорректировалось по сравнению с ростом на 8,3% в сентябре и прогнозируемым ростом на 3% накануне. В то же время, зарубежные закупки выросли всего на 1% по сравнению с ростом на 7,4% в сентябре и ожидаемым ростом на 3,2%. Тем не менее, положительное сальдо торгового баланса в прошлом месяце составило 90,07 млрд долларов США, не изменившись по сравнению с сентябрьскими 90,45 млрд долларов США и оказавшись ниже ожидаемых 95,6 млрд долларов США.
repubblica
